據一項調查結果顯示，由於最低收入階層的住宅擔保貸款規模達到年收入的3.3倍，因此如果過分規制住宅貸款，低層收入層會受到很大打擊。另外，還有人擔憂說，如果爲了控制房價而提高利率，那麽將導致産業生産的萎縮。
據本報22日獲得的金融監督院“關於監測住宅金融市場風險的基本模型”資料顯示，10個收入階層2006年的收入對比住宅貸款規模情況是，屬於最低收入階層的1分位（從下層開始，以收入水準爲基礎排名次的家庭和團體）達到3.3倍，位居第一。
據推測，去年1分位的平均年收入達到1075萬韓元，1分位的平均住宅貸款金額達到3548萬韓元。
其他收入階層的年收入對比住宅貸款的比重情況是，2分位元爲2.7倍，4分位爲2.2倍，6分位爲2.0倍，8分位爲1.9倍等收入水準越高，其比重越低。
8分位以上的高收入階層年收入對比住宅貸款的比重不及2倍，屬於最高收入階層的10分位對比住宅貸款的比重爲1.8倍，在整個收入階層中與7分位一同位居倒數第一。
最高收入階層的平均住宅貸款金額達到1.6970億韓元，但年收入爲9428萬韓元，因此償還壓力比最低收入層少。
特別是，最低收入層將大部分住宅貸款使用在購買住宅方面，如果強化貸款規章制度，那麽購買住宅時很難進行資金調配，如果房價劇減，那麽就很難處理住宅。
比起高收入層，關鍵是擔憂一旦房價下滑，低收入層將會面臨很多風險，而且由於貸款規章制度會使大部分市民受到很大損失。該資料還預測，如果韓國銀行提高活期貸款利率，那麽在短期內住宅價格會下滑，住宅貸款額也會減少，但會引起生産規模萎縮等負面影響。
接著還提出相關分析結果推翻了金融監督當局以前的主張——由於房價會上漲後，住宅貸款也呈現出增長趨勢，因此住宅貸款的增長會引起房價的劇漲。
延世大學教授（經濟學）徐承煥（音）介紹說：“如果貸款規章制度的影響，導致部分收入層在貸款償還方面直接受到損失，那麽也會對整個經濟帶來不好的影響。對首次住宅者和中低價住宅貸款者，有必要強化貸款規章制度的力度。”
洪守鏞 legman@donga.com
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