하나은행이 국내 처음으로 해외 하이브리드(신종자본증권) 채권을 발행했으나 발행금리가 너무 높아 논란이 일고 있다.
자본금을 확충한다는 취지는 좋지만 굳이 비싼 비용을 치르면서까지 발행할 필요가 있느냐는 것. 국민 외환 조흥 등 다른 은행들은 발행 시기를 내년으로 연기했다.
하나은행은 11일 하이브리드채권 2억달러를 발행했으며 금리는 10년만기 미국 국채(TB) 기준금리(4.06%)에 4.5%포인트를 더한 8.56%로 결정됐다고 밝혔다.
9월 말 현재 하나은행의 국제결제은행(BIS) 기준 자기자본비율은 10.32%이며 채권 발행으로 0.5%포인트 올라갈 것으로 보인다.
하나은행은 당초 발행규모를 3억달러로 잡았으나 예상 외로 반응이 좋지 않고 가산금리가 너무 높아 2억달러로 줄였다. 채권발행대금은 통합 하나은행의 정부지분(30.9%)을 매입하는 데 사용될 예정이다.
금리가 높은 것은 무엇보다 미국 신용평가회사인 스탠더드 앤드 푸어스(S&P)가 하이브리드채권을 투기등급(BB+)으로 평가했기 때문.
▽하이브리드채권이란?▽
정해진 시점에 확정이자를 지급하는 채권의 일종이지만 만기가 없다는 점에서 주식의 성격을 띠고 있다. 국내에서는 올해 11월 해외에 한해 발행이 허용됐다. 채권 자체를 증시에 상장해 거래한다.
김두영기자 nirvana1@donga.com